Szalony naukowiec wytwarza serum, dzięki któremu może przemieniać ludzi w wilkołaki. Gdy liczba ofiar rośnie, Blue Demon wraz z pewnym profesorem wyruszają odnaleźć potwora i jego kryjówkę. Po zaciekłej walce wrestlerowi udaje się pokonać bestię, ale to dopiero początek ich kłopotów.